Куда ставить стоп-лосс в крипте: шум, стены и нужный перевес

Большинство советов про стоп-лосс — о дисциплине. Важнее математика: стоп внутри обычного шума цены выбивает случайность, а каждая сделка ещё платит комиссию и проскальзывание. До входа полезно знать, насколько хорошим должен быть вход, чтобы сделка имела смысл.

Случайный вход — монетка минус издержки

Мы проверили год 15-минутных свечей BTC: если задавать стоп и цель в долях текущей волатильности, случайный вход с соотношением 1:2 доходил до цели первым примерно в трети случаев, с 1:1 — примерно в половине. Ровно как у случайного блуждания. После комиссии и проскальзывания случайный вход в каждой сделке немного теряет.

Поэтому главный вопрос — какой перевес нужен входу

• Безубыточная доля = (стоп + издержки) ÷ (стоп + цель).
• Нужный перевес = безубыточная доля − доля случайного входа при тех же уровнях.
• Стопу в половину часовой волатильности может понадобиться +15–20 п.п. перевеса; при 1–1,5 часовой волатильности — часто 3–5.

Ориентируйтесь на стакан, а не на круглые числа

Стопы копятся у очевидных уровней и их снимают. Стоп сразу за крупной стеной сводного стакана защищён этой ликвидностью; цель перед большим скоплением ликвидаций использует поток, который создают принудительные закрытия. Проверьте и то, что стоит между входом и целью: крупная стена на пути может остановить движение.

Проверка в один клик

В терминале AggPro нажмите «Проверить сделку»: стоп и цель ставятся по живому стакану и карте ликвидаций, а карточка показывает долю случайного входа за год, нужную долю с учётом всех издержек, какой перевес должен дать ваш вход и стоп с тем же соотношением, которому нужен меньший перевес. Это частота по истории, а не прогноз.